В отличие от ETF, на фьючерсах всё уравновешивается.
Не понимаю каким образом манипуляция уравновесилась в твоем примере 
Поживём - увидим. Мне кажется, никак это не повлияет. И вообще если открываешь шорт по фьючу, то биток надо покупать, чтобы захеджироваться.
продавец продал фьючерс битка, например, по 8К.
покупатель купил по 8К.
продавец идет на криптобиржу, льет на большую сумму к дате исполнения фьючерса. например курс падает к 5К.
при закрытии фьючерса продавец получает на счет +3К, покупатель -3К. Реального движения битка нет вообще.
(Биржа по дате закрытия эмулирует следующее: продавец купил цене даты закрытия, а продал - по цене продажи фьючерса.
Покупатель - наоборот - продал по цене даты закрытия, а купил - по цене покупки фьюча).
// Вроде бы еще есть возможность досрочного закрытия фьюча.
Т.е. после закрытия рынок пошел дальше, один получил плюс, другой - минус, купивший дорого (или продавший дешево) не может подождать изменения курса для того чтобы компенсировать потери.
Но CME вроде обещали, что будет действовать ±20% ограничение на колебание от какого-то уровня.